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IBK투자증권에서 23일 SPC삼립(005610)에 대해 '4분기도 실적 기대감 낮춰야'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 80,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 34.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ SPC삼립 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 SPC삼립(005610)에 대해 '작년 4분기 연결 매출액과 영업이익이 각각 9,373억원(+5.2% yoy), 281억원(-3.8% yoy)으로 추정되며, 컨센서스(매출액: 9,466억원, 영업이익: 309억원)을 하회할 것으로 전망됨. 유통 부문은 양호할 것으로 예상되나 베이커리 영업이익이 전년 수준에 그치고, 푸드 수익성 하락세가 이어지며 부진한 실적 기록할 전망. 올해 연결 매출액과 영업이익은 각각 6.5%(yoy), 13.5%(yoy) 개선될 것으로 전망되는 바, 매수 의견을 유지함. 작년 대비 원가 부담이 완화되면서 푸드 부문 영업이익 개선이 두드러질 전망. 다만 베이커리 부문에서 포켓몬빵 이후 캐릭터빵에 대한 기대감이 축소됐고, 시화센터 증축 및 실적 반영까지 약 1년간 모멘텀 공백이 예상됨에 따라 목표주가를 80,000원(기존 95,000원)으로 하향함'라고 분석했다.


◆ SPC삼립 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 95,000원 -> 80,000원(-15.8%)
- IBK투자증권, 최근 1년 목표가 하락
IBK투자증권 김태현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 80,000원은 2023년 09월 27일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 95,000원 대비 -15.8% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 02월 09일 100,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 80,000원을 제시하였다.