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이베스트투자증권에서 29일 에스원(012750)에 대해 '1Q22 Review: 비싼 방어주'라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 95,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 39.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 에스원 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 에스원(012750)에 대해 '1) 건물관리 계약 단가에 물가상승률이 반영되는 점, 2) Recurring Revenue를 바탕 으로 하는 탄탄한 현금 우상향이 인플레이션 리스크 헷지 여력을 만들어주는 점은 긍정적'라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 '에스원의 1Q22 매출액은 5,905억원으로 전년동기대비 5.4% 증가, 컨센서스에 부합. 영업이익은 577억원으로 전년동기대비 3.0% 증가, 컨센서스 영업이익에 부합'라고 밝혔다.


◆ 에스원 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 110,000원 -> 95,000원(-13.6%)
- 이베스트투자증권, 최근 1년 목표가 하락
이베스트투자증권 김세련 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 95,000원은 2021년 11월 25일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 110,000원 대비 -13.6% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 이베스트투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 21년 08월 02일 110,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 95,000원을 제시하였다.


◆ 에스원 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 97,250원, 이베스트투자증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 95,000원은 22년 03월 04일 발표한 하이투자증권의 95,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 97,250원 대비 -2.3% 낮은 수준으로 에스원의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 97,250원은 직전 6개월 평균 목표가였던 112,000원 대비 -13.2% 하락하였다. 이를 통해 에스원의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.