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대신증권에서 14일 화승엔터프라이즈(241590)에 대해 'Build up 한창 진행 중'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 11,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 51.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 화승엔터프라이즈 리포트 주요내용
대신증권에서 화승엔터프라이즈(241590)에 대해 '1분기 가동율 회복하며 오랜만에 매출 높은 성장률 예상. 고객사 실적 변화에 따른 가동율 변동치를 낮추기 위해 다양한 시도 진행. 전일 아디다스 24년 1분기 긍정적 전망 발표. 주가 부담 없는 가격대 구간'라고 분석했다.

또한 대신증권에서 '1분기 매출액과 영업이익은 각각 3,829억원(+25%, yoy), 109억원(흑전, yoy) 예상. 1분기 현재 가동율 94~95% 수준. 12월 선적 이연된 것들 1분기 선적과 S/S 시즌 신제품 생산 등으로 매출 회복세 빠르게 나타나고 있는 것으로 파악. 다만 앞서 언급한대로 유휴 설비 ramp up 과정에서 가동 초기 비용도 일부 발생. 이는 회사측이 올해 1분기를 저점으로 2분기, 하반기로 갈수록 마진이 개선될 것을 언급한 것과 일치하는 것으로 올해 연간 실적 변수는 아님'라고 밝혔다.


◆ 화승엔터프라이즈 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 11,000원 -> 11,000원(0.0%)
- 대신증권, 최근 1년 목표가 하락
대신증권 유정현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 11,000원은 2024년 02월 23일 발행된 대신증권의 직전 목표가인 11,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 대신증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 05일 18,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 11,000원을 제시하였다.


◆ 화승엔터프라이즈 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 11,167원, 대신증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 대신증권에서 제시한 목표가 11,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 11,167원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 11,167원은 직전 6개월 평균 목표가였던 12,333원 대비 -9.5% 하락하였다. 이를 통해 화승엔터프라이즈의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.