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삼성증권에서 26일 한화솔루션(009830)에 대해 '1Q24 review - 상반기 어려운 업황 지속'이라며 투자의견 'HOLD'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 28,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 17.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 한화솔루션 리포트 주요내용
삼성증권에서 한화솔루션(009830)에 대해 '1Q 영업이익은 -2,166억원(적자 전환QoQ)으로 컨센서스(1,090억원) 하회. 당사 추정 치와의 차이는 대부분 태양광에서 발생. 태양광 이익 둔화를 감안하여 목표주가 24% 추가 하향(3.7만원→2.8만원, SOTP 밸류 에이션). 향후 태양광 회복 시그널 포착 시 투자의견 상향 가능. HOLD 투자의견 유지.'라고 분석했다.


◆ 한화솔루션 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 37,000원 -> 28,000원(-24.3%)
- 삼성증권, 최근 1년 목표가 하락
삼성증권 조현렬 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 28,000원은 2024년 02월 23일 발행된 삼성증권의 직전 목표가인 37,000원 대비 -24.3% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 삼성증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 04월 28일 68,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 28,000원을 제시하였다.


◆ 한화솔루션 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 35,750원, 삼성증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 삼성증권에서 제시한 목표가 28,000원은 24년 04월 12일 발표한 NH투자증권의 28,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 35,750원 대비 -21.7% 낮은 수준으로 한화솔루션의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 35,750원은 직전 6개월 평균 목표가였던 55,500원 대비 -35.6% 하락하였다. 이를 통해 한화솔루션의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.