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유진투자증권에서 29일 현대모비스(012330)에 대해 '1Q24Review: 실망스러운 실적'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 295,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 22.7%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 현대모비스 리포트 주요내용
유진투자증권에서 현대모비스(012330)에 대해 '1분기 실적은 매출액 13.9조원(-5.4%yoy), 영업이익 5,427억원(+29.8%yoy), 지배이익 8,240억원 (-2.0%yoy)으로 시장 컨센서스를 하회하는 부진한 실적을 기록. 배터리셀 사급 전환과 EV 생산 감소로 모듈 부문 매출액 대폭 감소(전동화 매출 -43.6%yoy). 1분기 약 800억원의 일회성 비용 발생하였으며 430억원이 ICCU 관련 비용. 투자의견 매수와 목표주가 29.5만원을 유지함. 현대차 지분법 이익(지분법이익 5,210억원 vs. 영업이익 5,427억원)이 본업의 이익과 큰 차이가 없는 상황이 유지되고 있음. PER은 낮지만 핵심 사업의 턴어라운드 가시성이 주가 상승의 키가 될 것'라고 분석했다.


◆ 현대모비스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 295,000원 -> 295,000원(0.0%)
- 유진투자증권, 최근 1년 목표가 상승
유진투자증권 이재일 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 295,000원은 2024년 01월 29일 발행된 유진투자증권의 직전 목표가인 295,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 유진투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 17일 270,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 295,000원을 제시하였다.


◆ 현대모비스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 303,542원, 유진투자증권 보수적 평가
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 유진투자증권에서 제시한 목표가 295,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 303,542원 대비 -2.8% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 신한투자증권의 250,000원 보다는 18.0% 높다. 이는 유진투자증권이 타 증권사들보다 현대모비스의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 303,542원은 직전 6개월 평균 목표가였던 299,250원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 현대모비스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.