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하나증권에서 17일 SK가스(018670)에 대해 '세전이익 변동성 확대에도 배당은 안정적일 것'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 200,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 31.6%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ SK가스 리포트 주요내용
하나증권에서 SK가스(018670)에 대해 '목표주가 200,000원과 투자의견 매수를 유지. 1Q24 영업이익 735억원(YoY -63.8%) 컨센서스 상회 전망. 전년대비 영업이익 감익폭은 크지만 기저효과를 감안할 필요가 있고 분기 기준 과거 LPG 사업의 경상이익 대비 양호한 실적으로 볼 수 있음. 최근 급격한 유가 상승 으로 LPG 상대가격이 약세를 보임에 따라 향후 세전이익 변동성이 커질 여지가 존재. 하지만 하반기 발전사업이 본격적으로 실적에 인식되면서 분기 세전이익의 변동성은 점차 완화될 전망. 2024년 기준 PER 6.4, PBR 0.5배.'라고 분석했다.


◆ SK가스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 200,000원 -> 200,000원(0.0%)
- 하나증권, 최근 1년 목표가 상승
하나증권 유재선 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 200,000원은 2024년 02월 07일 발행된 하나증권의 직전 목표가인 200,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 하나증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 04일 160,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 200,000원을 제시하였다.


◆ SK가스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 197,667원, 하나증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 하나증권에서 제시한 목표가 200,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 197,667원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 197,667원은 직전 6개월 평균 목표가였던 174,800원 대비 13.1% 상승하였다. 이를 통해 SK가스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.