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SK증권에서 29일 삼성카드(029780)에 대해 '내실 경영으로 수익성과 건전성 모두 개선'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 45,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 17.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 삼성카드 리포트 주요내용
SK증권에서 삼성카드(029780)에 대해 '1Q24 당기순이익 1,779 억원(+22.3% YoY) 기록. 지속적인 내실 중심 경영 기조를 통한 수익성 및 건전성 개선. 목표주가를 예상보다 빠른 건전성 지표 안정화 등을 반영하여 대손비용 중심으로 실적 추정치를 조정함에 따라 기존 42,000 원에서 45,000 원으로 상향. 목표주가는 24E BVPS 76,838 원에 Target PBR 0.59 배를 적용하여 산출. 투자 리스크로는 1) 내수경기 위축으로 인한 소비 감소 우려 및 2) 건전성 지표 악화에 따른 대손비용 부담 악화 등을 제시.'라고 분석했다.


◆ 삼성카드 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 42,000원 -> 45,000원(+7.1%)
- SK증권, 최근 1년 목표가 상승
SK증권 설용진 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 45,000원은 2024년 02월 13일 발행된 SK증권의 직전 목표가인 42,000원 대비 7.1% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 SK증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 24일 36,000원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 45,000원을 제시하였다.


◆ 삼성카드 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 44,250원, SK증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 2개
오늘 SK증권에서 제시한 목표가 45,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 44,250원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 44,250원은 직전 6개월 평균 목표가였던 36,071원 대비 22.7% 상승하였다. 이를 통해 삼성카드의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.