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유진투자증권에서 23일 대웅제약(069620)에 대해 '3가지 주력품목 매출 고성장 예상'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 150,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 35.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 대웅제약 리포트 주요내용
유진투자증권에서 대웅제약(069620)에 대해 '주력 품목 고성장: 나보타, 펙수클루, 엔블로 주력 품목들의 매출 증가및 매출 비중 상승에 따라 원가율 하락 추세 지속될 것. 1) 펙수클루: 종근당과의 코마케팅 효과가 하반기에 나타나면서 연간 매출액 1,000억원대 달성 예상, 2) 나보타: 에볼루스 사의 매출 고성장 지속, 주보 미국 판매약은 2023년 대비 30% 성장할 전망, 3) 엔블로: 포시가의 국내 철수로 국내에서 개발된 신약이 엔블로의 시장 침투가 원활히 이루어질 것으로 예상됨'라고 분석했다.

또한 유진투자증권에서 '밸류에이션 부담은 상대적으로 낮음. 메디톡스와의 소송 불확실성은 기업가치 할인요인. 공장 증설: 인도네시아 공장 증설을 통해 나보타 해외 생산 확대. '라고 밝혔다.


◆ 대웅제약 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 150,000원 -> 150,000원(0.0%)
- 유진투자증권, 최근 1년 목표가 하락
유진투자증권 권해순 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 150,000원은 2024년 03월 13일 발행된 유진투자증권의 직전 목표가인 150,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 유진투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 31일 170,000원을 제시한 이후 하락하여 이번 리포트에서 150,000원을 제시하였다.


◆ 대웅제약 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 164,444원, 유진투자증권 가장 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 유진투자증권에서 제시한 목표가 150,000원은 24년 02월 06일 발표한 교보증권의 150,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 낮은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 164,444원 대비 -8.8% 낮은 수준으로 대웅제약의 주가에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 164,444원은 직전 6개월 평균 목표가였던 161,000원 대비 2.1% 상승하였다. 이를 통해 대웅제약의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.