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키움증권에서 07일 PI첨단소재(178920)에 대해 '1Q24 바닥 통과 중'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 37,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 55.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ PI첨단소재 리포트 주요내용
키움증권에서 PI첨단소재(178920)에 대해 '4Q23 영업이익 11억원으로 시장 예상치 하회. 전방 수요 부진과 연말 재고 조정이 나타난 가운데 재고평가손실 및 일회성 비용 또한 반영. 1Q24 영업이익은 28억원으로, 분기 실적 저점 통과할 전망. 2Q24부터 본격적인 실적 개선이 나타날 전망이며, 신규 고객사향 EV 배터리 절연용 필름 공급이 확대될 전망. 실적 전망치를 반영하여 목표주가를 37,000원으로 하향하나, 실적 저점 통과와 함께 점진적인 실적 및 주가 개선이 기대되는 바 투자의견 BUY 유지.'라고 분석했다.


◆ PI첨단소재 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 35,000원 -> 37,000원(+5.7%)
- 키움증권, 최근 1년 목표가 하락
키움증권 김소원 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 37,000원은 2023년 11월 02일 발행된 키움증권의 직전 목표가인 35,000원 대비 5.7% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 키움증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 02월 07일 42,000원을 제시한 이후 최고 목표가인 51,000원과 최저 목표가인 35,000원을 한 번씩 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 미치지 못하지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 37,000원을 제시하였다.


◆ PI첨단소재 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 34,200원, 키움증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 키움증권에서 제시한 목표가 37,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 34,200원 대비 8.2% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 한국투자증권의 44,000원 보다는 -15.9% 낮다. 이는 키움증권이 타 증권사들보다 PI첨단소재의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 34,200원은 직전 6개월 평균 목표가였던 42,727원 대비 -20.0% 하락하였다. 이를 통해 PI첨단소재의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.