thinkpool

이베스트투자증권에서 02일 현대제철(004020)에 대해 '2Q24 시황 바닥 확인하나'라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 45,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 39.1%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 현대제철 리포트 주요내용
이베스트투자증권에서 현대제철(004020)에 대해 '1Q24 Review: 회복은 아직. 2Q24 중국 시황 바닥 확인하나. 투자의견 Buy, 목표주가 45,000원 유지. 하반기 동사에 주목할 타이밍을 눈여겨 봐야 함. 하반기는 중국 시황 바닥 확인과 본격적인 투입가 하락 반영으로 철강 기업들의 실적 개선을 기대해 볼만 함. 동사는 적극적으로 재무구조 개선을 진행중이고, 주주환원 의지도 강한데, 밸류업 가이드라인 이후 관련 내용 발표될 것.'라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 '1Q24 연결 매출액 5.9조원(-6.9%YoY, -2.6%QoQ), 영업이익 558억원(-83.3%YoY, 흑전QoQ, OPM 1.7%)으로 영업이익 컨센서스를 45% 하회. 고로 제품 실적이 예상보다 부진. 1) 고로 제품 판매량과 스프레드 개선이 시장 예상보다 작았음. 고로 제품 판매량 288만톤(+3.0%QoQ)에 그쳤고, 스프레드 개선 폭은 1.5만원 수준으로 파악. 투입 원가 상승에도 상반기 원료가 안정화와 수요 부진으로 판가 상승이 크지 않았음.'라고 밝혔다.


◆ 현대제철 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 45,000원 -> 45,000원(0.0%)
이베스트투자증권 안회수 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 45,000원은 2024년 01월 02일 발행된 이베스트투자증권의 직전 목표가인 45,000원과 동일하다.


◆ 현대제철 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 45,141원, 이베스트투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 전체 증권사 의견, 지난 6개월과 비슷한 수준
오늘 이베스트투자증권에서 제시한 목표가 45,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 45,141원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 45,141원은 직전 6개월 평균 목표가였던 45,612원과 비슷한 수준이다. 이를 통해 현대제철의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 지난 반기와 크게 다르지 않음을 알 수 있다.