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현대차증권에서 17일 대한제강(084010)에 대해 '하반기 실적 부진은 주가에 기반영'이라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 23,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 47.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 대한제강 리포트 주요내용
현대차증권에서 대한제강(084010)에 대해 '철근 가격 인하에 따른 수요 지연, 전방산업 부진으로 하반기 이익 감소는 불가피하나 주가는상반기 고점 대비 40% 내외의 조정을 보여 주가에 상당부분 기반영. P/B와 P/E 모두역사적으로 낮은 수준이어서 주가 하방 리스크도 제한적'라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 '22년 2분기 별도 매출액 3,983억원, 영업이익 572억원, 세전이익 322억원으로 영업이익은전년동기대비 +54%, 전분기대비 +58% 기록. 연결 영업이익 927억원으로 전년동기대비+39%, 전분기대비 +75% 기록'라고 밝혔다.


◆ 대한제강 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 28,000원 -> 23,000원(-17.9%)
- 현대차증권, 최근 1년 목표가 하락
현대차증권 박현욱 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 23,000원은 2022년 05월 17일 발행된 현대차증권의 직전 목표가인 28,000원 대비 -17.9% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 현대차증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 21년 08월 17일 30,000원을 제시한 이후 하락하여 21년 11월 19일 최저 목표가인 22,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 못 미치지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 23,000원을 제시하였다.


◆ 대한제강 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 25,400원, 현대차증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
오늘 현대차증권에서 제시한 목표가 23,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 25,400원 대비 -9.4% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 하이투자증권의 21,000원 보다는 9.5% 높다. 이는 현대차증권이 타 증권사들보다 대한제강의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 25,400원은 직전 6개월 평균 목표가였던 24,400원 대비 4.1% 상승하였다. 이를 통해 대한제강의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.